近年臺灣的虛擬貨幣法規逐漸完善，像是2024年成立了VASP中華民國虛擬通貨商業同業公會，今年2026/6/30《虛擬資產服務法》草案也三讀通過，在臺灣投資虛擬貨幣將更有法規保障，不論你是要投資現貨、合約或是虛擬貨幣當沖。
虛擬貨幣當沖就是種虛擬貨幣短線交易，簡單來說，買跟賣會在一天內結束（更短的話會到一小時、一分鐘），所有倉位當天平倉，盈虧也都在當天結算，本文小編會解釋虛擬貨幣當沖是什麼、這類虛擬貨幣短線操作有什麼好處，也會介紹當沖操作時可操考的加密貨幣短線指標，最後談談當沖需要留意的風險以及哪些人適合當沖交易。
虛擬貨幣當沖是什麼？
「當沖」一詞源自股票市場，也稱為「日內交易」(Day trading)，顧名思義，當沖的交易操作會在一日內結束，倉位也不會保留到隔天，會在當天平倉並決定投資的盈虧。
隨著金融投資商品越來越多樣化，當沖不只適用於股票，連期貨、ETF、外匯，甚至是加密貨幣也可以當沖。
為什麼要當沖虛擬貨幣？做加密貨幣短線交易有什麼好處？
當沖交易本就有些優勢，而虛擬貨幣又有一些別於傳統金融商品的優勢，讓它更適合當沖交易，以下就有小編來詳細介紹。
迅速驗證策略與複盤，順風時可以快速賺錢
這是當沖交易本身的優點，因為交易時間太短了，不像長期投資的盈虧要等幾個月或幾年，是賺是賠當天就能見真章，也能快速檢視投資策略的問題，即時做修正，如果操作得當，短時間內還能快速獲利。
不受開盤價影響，虛擬貨幣市場24小時全年無休
通常重大事件發生時，比如公司收購、推出新產品、人事異動、戰爭、政策宣布，會影響到股市隔天的開盤價，進而影響當天的市場表現，萬一出現會讓股市大跌的訊息時剛好休市，那投資人就只能剉咧等，等到開市的時間再做交易。
而當沖交易不會讓倉位延續到隔天，所以能避免開盤價的影響，此外加密市場是24小時營業的，因此也沒有所謂的虛擬貨幣開盤時間，事件發生的當下能馬上操作資金應對。
沒有漲跌幅限制，波動更大賺錢機會更多
股票市場如果漲跌太兇，會出現漲跌停或熔斷機制，投資人只能在特定價格範圍內交易，或是禁止交易，但虛擬貨幣市場沒有漲跌幅限制，單日漲跌超過20%都是有可能的！雖然更大的波動代表更大的風險，但也可透過當沖從中賺取報酬。
手續費比股票更便宜，還有折抵手續費的方式
當沖常在一天做出數筆交易，每筆交易會有手續費，以台股來說，買賣要各付0.1425%的手續費，當沖還要再付一筆0.15%的交易稅，總共要付0.435%(0.1425 * 2 + 0.15)。但換成虛擬貨幣，單次買賣的手續費會更便宜，以幣安公告來說，每次交易的手續費會落在0.018~0.1%，來回買賣會落在0.036~0.2%。
而且主流交易所通常有註冊推薦碼，只要輸入推薦碼，手續費能再打八折！有些交易所還會推出自己的平台幣，用平台幣支付手續費還能有更多折扣，比如透過幣安推薦碼先註冊，然後再用幣安推出的BNB折抵手續費，手續費總共能打六折。
如果你對當沖交易有興趣，也想折抵幣安手續費，但不知道怎麼輸入推薦碼，或是想補輸入，都歡迎參考底下的教學文。
加密貨幣當沖要怎麼做？有哪些當沖指標可以看？
除了買賣現貨外，最常見的做法是進行槓桿或合約交易，透過槓桿把錢放大，增加資金的使用率，假設小編原本只有100U的本金，開了5倍槓桿，就會有500U(100 * 5)的資金可做使用，雖然會有爆倉的風險，但獲利也會變5倍。
此外，當沖玩家也會使用各種技術分析指標，用市場的歷史數據，來預測未來的走勢，進而決定要入場或退場，比如想做比特幣短線交易的人，就會先用技術分析預測價格走勢，再找出合適的比特幣進場時機。
技術分析有各種線圖，小編會在這個小節一一向你說明。
K線圖
技術分析最基本的概念就是K線圖（別名K棒、蠟燭圖），很多技術分析指標都是從K線圖的數據衍伸而來，簡單來說，K線圖會顯示一段時間內市場的最高成交價、最低成交價、開盤價和收盤價。
如果你有交易所帳號，打開下單介面會看到一堆紅綠色的柱子，每根柱子為一個K棒，柱子中間較粗的是「實體」，還有上下兩根較細的「影線」，影線的頂端為最高成交價，底端為最低成交價，綠色柱子代表上漲，紅色柱子代表下跌（漲跌代表色剛好與台股相反），綠色實體頂端為收盤價、底端為開盤價，紅色則反過來，頂端開盤價、底端收盤價。
你可能會疑惑，虛擬貨幣市場不是24小時營業、沒有開盤收盤時間嗎？為什麼會有開盤收盤價？這是因為在交易所中你可以自行設定K線圖的時間範圍，時間段開始的第一個成交價就是開盤價，時間段結束時的最後一個成交價就是收盤價。舉例來說，如果是設定單位為分鐘的K線，那開盤價就會是那個分鐘的第一個成交價，收盤價就是那分鐘結束前進入下分鐘的最後一個成交價。
移動平均線MA
移動平均線(Moving Average, MA)就是算出過去時間的平均交易價格，而且因為時間不斷往前，平均交易價也會不斷更新，所以才會稱為「移動」平均線。
交易所介面會以MA加上數字表示移動平均線，比如MA(7)、MA(25)，時間範圍則取決於K線的設定，價如K線設定為1分鐘K線，那MA(7)就是以過去七分鐘內每分鐘的價格算出平均價，如果K線為一天，MA(7)就會以過去七天每天的價格算出均價。
以上圖來說，小編的K線時間設定為一天，黃色的MA(7)就代表過去七天的七日平均線，粉色的MA(25)則是25天的平均價，紫色的MA(99)則是99天均價。
均線有分為短期與長期，短期均線有MA(5)、MA(7)，長期則有MA(25)、MA(99)，投資人會觀察短期跟長期均線的關係，如果兩者有出現交叉，就是進場或出場的訊號：
- 黃金交叉：短期均線上漲，突破長期均線，代表短期內的平均價格升高，甚至超越長期均價，顯示出買方更強勢，價格會持續上漲，通常投資人會選擇做多買進。
以上圖為例，短期均線MA(5)突破了長期的MA(25)跟MA(99)，並在之後持續上漲。 - 死亡交叉：短期均線跌破長期均線，代表市場上的賣壓更強，價格高機率會繼續下跌，所以投資人會選擇賣出或做空。
在上圖中MA(5)跌破了MA(25)跟MA(99)，出現下跌的趨勢。
布林通道
布林通道是以統計學的常態分佈來預測價格走勢，價格大部分時間會穩穩的待在布林通道範圍內，而只要偏離這個範圍，高機率又會落回通道內。
布林通道會以平均價格線當基準，通常是用MA(20)，不管價格怎麼波動，價格有95.4%的機率都會落在「平均價 ± 兩個標準差」的範圍。舉例來說，假如一個商品平均價格為100，標準差為10，那該商品的價格大部分時間都會落在80(100 – 2 * 10)到120(100 + 2 * 10)之間，只有極少數的情況會低於80或大於120。
布林通道由三條線構成：
- 中軌：就是平均價格線，在上圖中為粉色線。
- 上軌：別名上緣，平均價格線再加上兩個標準差形成的線，在上圖為黃色線。
- 下軌：也稱做下緣，平均價格線減去兩個標準差，在上圖為紫色線。
價格大多數時間都會落在三條線形成的通道內，就算價格突破布林通道上軌或下軌，因為是少數情況，價格高機率還是會落回布林通道內，投資人可以此作為進出場的依據：
- 價格突破布林通道上緣（漲破兩個標準差），未來很可能會回調下跌，可以考慮做空或賣出。
- 價格突破布林通道下緣（跌破兩個標準差），之後高機率會反彈上漲，可以做多買進。
RSI指標
RSI指標的全名是「相對強弱指標」(Relative Strength Index)，用來衡量一段時間內的漲跌幅強度，範圍是0~100，數字越大代表這段時間漲幅越強，反之越小則代表跌幅愈強。
不同範圍的RSI值會給出不同的市場訊號：
- 50：多空的分界線，大於50代表上漲較多，市場上買方較強，小於50則是賣方較強。
- 0~30：RSI值過低代表市場超賣，跌得太兇很可能會反彈，投資人會考慮買進做多。
- 70~100：RSI太高顯示超買，價格可能被嚴重高估，未來可能會回調下跌，可以考慮賣出做空。
- 30~70：漲跌不太明顯，價格不斷上下震盪。
跟MA移動平均線類似，RSI指數也能設定不同的時間範圍，像附圖的K線為一日K線，黃色RSI(6)代表的就是過去6天的漲跌程度，為短期的RSI線，粉色RSI(12)跟紫色RSI(24)分別代表12跟24天的漲跌幅，是屬於比較長期的，而且RSI也有黃金交叉與死亡交叉，短期的RSI突破長期RSI就可以被視作進出場的訊號：
- 黃金交叉：短期RSI線漲破長期RSI線，可能會持續上漲，可以考慮買入或做多。
- 死王交叉：短期RSI線跌破長期RSI線，之後很可能繼續下跌，可以考慮賣出或做空。
支撐線與壓力線
當商品價格跌到某個價格區間，而且不容易再下跌，那該價格區間就稱之為「支撐線」（又稱抵抗線），反之，如果價格是漲到某個區間後不易再上漲，那價格就是碰到了「壓力線」（別名阻力線）。
當穩定的支撐線或壓力線形成時，價格就很容易在這兩條線之間震盪，想要漲上去時會被壓力線壓下來，想要下跌時又會被支撐線撐起。雖然偶爾會有小突破，但還是會回到壓力線跟支撐線之間，對當沖投資人來說，價格上漲到接近壓力線時，代表之後很可能會下跌，可以考慮做空，如果是下跌到接近壓力線，可以預期價格有機會反彈，就能考慮做多。
但要注意的是，有時候壓力線會壓不住上漲的價格，漲勢直接突破壓力線，之後仍可能會持續上漲，這時策略就要轉變為做多；價格也可能在跌破支撐線後持續下跌，這時就可以考慮賣出做空。
三角收斂型態
三角收斂常會與壓力線或支撐線搭配，價格的震盪會越來越小，可以照著價格走勢的輪廓畫出三角形，所以才得名「三角收斂」，在接近三角形的尾端可能會出現向上或向下的突破。
三角收斂分成三種：
- 對稱三角形：價格的最高點跟最低點越來越靠攏，形成對稱的三角形，最終價格會在三角形的尾部向上或向下突破，投資人需要視情況做多或做空。
- 上升三角形：上方的壓力線讓價格難以突破，不過下方有條斜向上的支撐線，讓價格不斷升高，最終在三角形尾部出現向上突破，價格有機會持續上漲。
- 下降三角形：下方的支撐線難以跌破，但上方的壓力線有往下的趨勢，迫使價格不斷下降，最後會跌破水平支撐線，出現空頭的行情。
以上是三角收斂非常基本的觀念，小編就不再細講，想知道怎麼用畫出三角收斂圖形，或是用三角收斂預測目標價，可以參考我們下方的教學文。
虛擬貨幣當沖有哪些風險？
每種投資策略都會有其風險在，尤其是當沖這種短線操作，很容易因為市場短時間的波動就虧損，頻繁買賣也會讓手續費成本提高，或是因為價格波動影響到情緒，做出不理性的決策，以下就由小編來介紹當沖有哪些需要注意的風險。
市場出現黑天鵝，價格走勢不如預期而爆倉虧損
市場總是會有各種狀況，就算預測好價格走勢，也可能會出現黑天鵝事件打亂一切，價格的走向不如預期，輕則微幅虧損，重則爆倉直接離場，尤其當沖投資人很多都會開槓桿，萬一碰上短時間的上下插針（也就是極端成交價），那投入的保證金會全不見。小編會建議當沖如果真的要開槓桿，最好把槓桿倍率控制在5以下。
頻繁交易會增加當沖手續費的成本
當沖交易會在一天進行好幾次交易，每次的買賣都要付手續費，假設一天做三次買賣，每次的手續費率為0.2%，一個月內做三十天的交易，累積手續費就是18%，換句話說，在你當沖還沒賺錢時，就已經確定會有18%的成本了！
好在大多數交易所都有提供推薦碼，可以減免20%的當沖虛擬貨幣手續費，小編在此附上我們的各大加密貨幣交易所註冊連結，只要從連結中進入交易所註冊，就能直接享有手續費折扣優惠，省下當沖手續費的錢！
需要長時間關注市場，波動可能會導致情緒性決策
當沖交易仰賴對市場價格的即使反應，所以需要花很多時間在盯盤還有研究各項指標，雖然投資人可能會訂下交易紀律，比如「達到XXX條件時，我才會賣出」，但真的碰上價格波動時，投資人的心情也可能受到影響，進而做出情緒性的、不理性的決策，所以在開始當沖交易前，要有長時間監控盯盤的心理準備，自身也要能夠堅守投資紀律。
我適合做虛擬貨幣當沖嗎？
適合做虛擬貨幣當沖的人要有以下特質：
- 能快速應對漲跌壓力，並做出反應的人。
- 可以承擔較高的風險。
- 有足夠的時間能持續監控市場。
- 懂技術分析或市場心理。
如果你評估過後，還是對當沖躍躍欲試，但不想要一開始就虧錢，也可以先從模擬交易培養手感，或是在各大交易所領取體驗金，交易的虧損不僅全由體驗金負擔，有多賺的錢還可以領出來使用！
當沖的過程中有任何問題想請教，也歡迎加入比特救星的新手投資交流群，群友會彼此分享與交流投資的心得。
虛擬貨幣當沖的其他問題
沒有哪個單一指標最準，當沖投資人也不會只看單一指標，而是會綜合多項指標去觀察市場。
因為市場價格會受到各項因素影響，不一定每次都會照著技術指標預測的走，你很有可能預測好價格，但卻因為政策宣布，或是巨鯨出手大量買賣，讓價格偏離原本的預測目標價。
剝頭皮也是種當沖策略，只是時間更短，通常在幾小時到幾分鐘就結束交易，每次獲利偏小，但會透過更多交易次數累積獲利。
高頻交易是更極端的超短線交易，時間單位可以到毫秒，比如一秒就會進行數千次買賣，沒有人類能做到這種程度，高頻交易都是由電腦自動執行的。
