加密貨幣投資新手除了可以在交易所買加密貨幣之後放著等待增值之外，另一個既安全又可以穩定轉取小額利息的理財方式：質押（staking），對虛擬貨幣持有者來說是用比較低的風險來獲得穩定額外收益的方式。
這篇文章將解釋虛擬貨幣質押是什麼，有哪些風險？也會告訴你如何挑選安全的質押平台！
虛擬貨幣質押意思是什麼？
虛擬貨幣質押的意思是「把持有的虛擬貨幣存在活期或是定存來獲得獎勵」，可以想成是把錢存在銀行就可以得到利息，把你的加密貨幣質押在交易所上也可以拿到利息作為獎勵。
你可能會好奇，為什麼把加密貨幣存起來就可以拿到獎勵？簡單來說質押可以支持區塊鏈網路的運行，維護區塊鏈的安全性和效率，所以參與虛擬貨幣質押的人也可以因此得到獎勵作為回報。
質押獎勵會依據不同的平台協議而有不同的計算方式，獎勵主要是質押的虛擬貨幣，也可能是平台的代幣，或是其他用戶的交易手續費，而質押的代幣數量、時間長度和交易手續費等因素也會影響到獎勵的多寡。
虛擬貨幣質押利率
質押虛擬貨幣的年利率（APR)比起質押股票、證券或是存款高上許多。這也是吸引許多人在交易所質押虛擬貨幣的原因。
年利率（APR)指的是在一年內預期賺到的利息或獎勵百分比，不包含複利。
每間交易所的質押命名、年利率和質押時間長度都不一樣，以「幣安」交易所為例，在幣安的質押叫做「保本賺幣」，以下為在幣安質押不同加密貨幣可以獲得的年化收益率整理，當質押超過特定金額時還可以獲得「額外分級APR」獎勵。
| 加密貨幣 | 定期/活期質押 | 活期年利率（每日即時APR+每日額外分級APR） | 定期質押天數 |
|---|---|---|---|
| 美元穩定幣USDT | 定期/活期 | 2.05%+5% | 21天 |
| 幣安幣BNB | 定期/活期 | 0.03%+0.16% | 15/30/60/90/120天 |
| 比特幣BTC | 活期 | 0.02%+0.25% | X |
| 以太幣ETH | 活期 | 1.1%+0.5% | X |
| SOL | 定期/活期 | 2.81% | 14/30/60/90/120天 |
虛擬貨幣質押風險有哪些？
虛擬貨幣質押的優點是用戶不需要進行交易，只需要把虛擬貨幣放入質押錢包就可以獲得獎勵，而且質押的門檻比挖礦低，可以視為被動收入的一種，但質押仍然具有風險，因此選擇安全的質押平台是非常重要的。
虛擬貨幣質押風險：
- 加密貨幣價格波動性大：加密貨幣的價格波動很大，如果在質押期間幣價下跌的話質押獎勵也會受到影響。
- 定期質押期間資產被鎖定：如果是將加密貨幣定期質押的話，資產會鎖定一段時間，所以沒辦法在幣價下跌的時候隨時交易，資產的流動性受到影響。
- 質押詐騙風險：有許多跟質押相關的詐騙，例如偽裝成質押平台的詐騙網站，或是假借是驗證者的詐騙，也有交易所捲款跑路的事件發生。
虛擬貨幣質押詐騙
最常見的質押詐騙就是假交易所詐騙，這些交易所的網站完整、功能齊全，還宣稱質押用戶可以享用高收益率，看似跟一般的交易所一樣，但其實根本沒辦法出金，當然也拿不到本金和質押獎勵，甚至是質押之後交易所就捲款跑路了。
要判斷交易所真假可以看此交易所有沒有提供APP下載，在網路上有沒有討論度，甚至是網址的正確性。比較保險的方式就是只選擇規模較大、知名度高的交易所。
虛擬貨幣質押教學：在中心化和去中心化交易所質押
用戶可以在有提供質押服務的中心化或是去中心化交易所進行質押，許多中心化的虛擬貨幣交易所，像是幣安、coinbase、okx、bitget都有提供質押的服務，這些交易所都有較大的規模所以安全有保障，也可以在DefiLlama上查看去中心化交易所的排名，像是幣安的去中心化平台pancakeswap就是個不錯的質押平台，選擇排名較前面的質押平台會比較安全。
在中心化交易所質押教學
許多交易所都可以讓用戶把存在平台的虛擬貨幣進行活期或是定期質押，活期質押可以隨時提取所以資產流動性高但年利率（APR）相對也比較低，而定期質押期間資產會被鎖定，到了設定的質押時間之後才可以取出，流動性低但是年利率（APR）高。
在幣安交易所質押比特幣流程
- 點選「資金」
- 點選「理財」
- 點選「BTC」
- 選擇要「活期」還是「定存」
- 輸入質押金額之後點選「確認」
填入質押金額之後交易所就會自動幫你算出你每天可以得到的獎勵。
在去中心化交易所質押教學
在去中心化交易所質押和在中心化交易所不一樣的地方是加密貨幣是存在自己的加密錢包中，而且是由智能合約來執行質押的操作， 所以用戶對自己的資產有比較多的控制權，而且在去中化交易所質押的年利率（APR）會比在中心化交易所還高。
以Pancakeswap為例，可以在這個去中心化平台把你所持有的加密貨幣，像是比特幣、BNB或是USDT穩定幣換成平台的CAKE幣，再把CAKE拿去質押，等到了設定的時間就可以根據年利率（APR）領取更多的CAKE做為獎勵。
在Pancakeswap質押流程
- 點選「Trade」（交易）之後點選「Swap」（交換）
- 選擇要交換成CAKE的虛擬貨幣和金額
- 點選「Earn」（賺幣）之後點選「CAKE Staking」（質押CAKE）
- 選擇要質押的金額和時間長度
但如果你不想要獲得CAKE作為質押獎勵的話也可以在「Syrup Pools」（糖漿池）中選擇你在質押CAKE之後想要獲得的加密貨幣獎勵。方式一樣是先將手上的加密貨幣換成CAKE，再到糖漿池選擇質押CAKE想要得到加密貨幣獎勵。
- 點選「Earn」（賺幣）之後點選「Syrup Pools」（糖漿池）
- 選擇質押CAKE想要得到加密貨幣獎勵
以上就是質押的介紹，雖然質押是風險比較低的投資方式，但還是有上面提到的風險需要注意，所以在質押之前一定要詳細閱讀質押相關知識之後再開始！
虛擬貨幣質押QA
一開始有提到質押加密貨幣可以支持區塊鏈網路的運行，因為質押對加密貨幣交易的進行來說扮演著很重要的角色。
虛擬貨幣在區塊鏈上運行，而區塊鏈是一個去中心化的網路，在進行虛擬貨幣交易的時候需要經過礦工共同驗證並生成區塊才能讓這筆交易成立，而填寫區塊的礦工可以得到獎勵，這時候就需要「共識機制」，也就是用大家都同意的方式來決定誰才有資格生成區塊。
其中一個共識機制「權益證明」是從代幣持有者願意抵押的代幣數量、時間長度等因素來決定誰有生成區塊的資格，這個過程就叫做質押。所以並不是所有的加密貨幣都可以質押，只有依賴「權益證明」這個共識機制的加密貨幣才可以。
比特幣理論上不行質押。
比特幣區塊鏈是採用「工作量證明」作為共識機制，所以沒辦法質押，這個是以傳統定義上的質押所產生的結論。但是現在有許多交易所都還是有提供比特幣和其他使用「工作量證明」的虛擬貨幣質押，是因為它們可以增加交易所的比特幣流動性，或是維持交易所的營運，而不是決定誰有生成區塊的資格。
所以比特幣可以在交易所上質押，只是背後的用途和傳統質押不一樣。
在鏈上質押（例如去中心化交易所）和在中心化交易所的實際用途不一樣，但方式是一樣的：
- 在鏈上的質押是為了幫助維持區塊鏈的運行。
- 在中心化交易所的質押是為了幫助提供流動性。
穩定幣跟比特幣一樣可以用來質押，但跟傳統質押的用途不一樣。
